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Jan 10, 2024

Las acciones caen y el dólar sube mientras los inversores observan el debilitamiento de la economía

[1/3]Comerciantes trabajan en la Bolsa de Valores de Nueva York (NYSE) en la ciudad de Nueva York, EE.UU., 4 de mayo de 2023. REUTERS/Brendan McDermid Adquieren derechos de licencia SINGAPUR, 4 de mayo (Reuters) - Un mercado global

[1/3]Comerciantes trabajan en la Bolsa de Valores de Nueva York (NYSE) en la ciudad de Nueva York, EE.UU., 4 de mayo de 2023. REUTERS/Brendan McDermid Adquieren derechos de licencia

SINGAPUR, 4 mayo (Reuters) - Una medida global de las acciones cayó por cuarto día consecutivo, mientras que el dólar ganó algo de terreno cuando el Banco Central Europeo subió las tasas el jueves y señaló la necesidad de un mayor ajuste, un día después de que la Reserva Federal de Estados Unidos también subió las tasas. tarifas.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense fueron más bajos, mientras que los precios del petróleo se estabilizaron después de una fuerte caída a principios de semana.

Junto con la indigestión de los inversores por los mensajes de los bancos centrales, los índices bursátiles de Wall Street también se vieron presionados por otra caída de las acciones de los bancos estadounidenses, que se han tambaleado por el colapso de un tercer banco regional importante durante el fin de semana.

Las acciones europeas cerraron a la baja después de que el BCE, el banco central de los 20 países que comparten el euro, elevara las tasas de interés en 25 puntos básicos al 3,25% y señalara que sería necesario un mayor ajuste para controlar la inflación.

A diferencia del BCE, la Reserva Federal había dado a entender que su ciclo maratónico de subidas de tipos podría estar llegando a su fin.

Si bien la idea de una pausa en los aumentos de tasas en Estados Unidos fue una buena noticia para los inversionistas estadounidenses, implicaba que la economía se está desacelerando, dijo Lauren Goodwin, economista y estratega de cartera de New York Life Investments en Nueva York.

"Este equilibrio entre la potencial estabilidad de las tasas de interés y un aumento en el riesgo de recesión es lo que los mercados están tratando de digerir hoy", dijo Goodwin.

En particular, la economista vio la referencia de la Reserva Federal al endurecimiento de las condiciones crediticias como una confirmación de sus expectativas de una desaceleración económica.

"Es muy poco probable que evitemos una recesión", dijo Goodwin. "Estamos en un camino claro hacia una recesión en los próximos meses".

El Promedio Industrial Dow Jones (.DJI) cayó 286,5 puntos, o un 0,86%, a 33.127,74, el S&P 500 (.SPX) perdió 29,53 puntos, o un 0,72%, a 4.061,22. El Nasdaq Composite (.IXIC) cayó 58,93 puntos, o un 0,49%, a 11.966,40.

Los tres principales índices de Wall Street marcaron su cuarto día consecutivo de pérdidas. Para Nasdaq fue su racha de pérdidas más larga desde diciembre.

El indicador de acciones de MSCI en todo el mundo (.MIWD00000PUS) perdió un 0,47%, lo que refleja su primera racha de pérdidas de cuatro días desde mediados de marzo.

Por el contrario, las acciones de los mercados emergentes (.MSCIEF) subieron un 0,70% después de tres sesiones consecutivas de caídas.

Sumándose a las preocupaciones de los inversores estadounidenses, otro banco regional estadounidense, PacWest Bancorp (PACW.O), señaló problemas días después del colapso de First Republic.

El índice bancario S&P 500 (.SPXBK) cerró con una caída del 2,8%, mientras que el índice bancario regional KBW (.KRX) perdió un 3,5%.

Tim Ghriskey, estratega senior de cartera de Ingalls & Snyder, señaló que las preocupaciones sobre los bancos y las condiciones crediticias más estrictas que ahora ofrecen se extendieron a otros sectores como el índice Dow Transports (.DJI), que cerró con una caída del 1,3%.

"Con la crisis bancaria tendremos un crédito más restringido. Habrá menos prestamistas dispuestos a prestar", dijo Ghriskey, quien señala el ejemplo de que las aerolíneas enfrentarán tasas más altas y menos crédito disponible para comprar nuevos aviones.

Entre las monedas, el dólar ganó frente al euro a medida que los inversores asimilaban la subida de tipos del BCE.

El índice dólar subió un 0,188% y el euro bajó un 0,43% hasta 1,1011 dólares. El yen japonés se fortaleció un 0,39% frente al dólar a 134,16 por dólar.

“En este momento, la dinámica de la política monetaria está más o menos descontada en términos del ciclo de ajuste. Ahora, la atención se centrará en las apuestas sobre cuándo la Fed comenzará a flexibilizar su política monetaria, cuánto lo hará y cómo se relaciona eso con lo que (otros) bancos centrales están haciendo”, dijo Shaun Osborne, estratega jefe de divisas de Scotiabank en Toronto.

En los bonos del Tesoro, los rendimientos de referencia a 10 y 2 años se hundieron debido a que los inversores se preocuparon por los bancos regionales y las señales de un debilitamiento de la economía.

Los bonos de referencia a 10 años bajaron 3,4 puntos básicos hasta el 3,369%, desde el 3,403% del miércoles. El bono a 30 años subió 0,9 puntos básicos para rendir un 3,7243%, desde un 3,715%. El último bono a dos años bajó 17,3 puntos básicos para rendir un 3,7656%, desde un 3,939%.

En energía, los precios del petróleo crudo se estabilizaron después de tres días consecutivos de fuertes caídas debido a las preocupaciones sobre la demanda en los principales países consumidores como resultado de las preocupaciones sobre la economía global.

El crudo estadounidense bajó un 0,06% a 68,56 dólares por barril y el Brent cerró a 72,50 dólares, un aumento del 0,24% en el día.

Mientras tanto, el oro al contado había alcanzado su nivel más alto en años a medida que las preocupaciones de los bancos estadounidenses aceleraron una huida hacia el activo de refugio seguro.

El oro al contado sumó un 0,6% a 2.050,66 dólares la onza. Los futuros del oro estadounidense ganaron un 0,95% hasta 2.047,90 dólares la onza.

Información de Rae Wee y Vidya Ranganathan; Edición de Sam Holmes

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